Nell’ambito dell’Asset & Liability Management (ALM) bancario, il presidio dell’Interest Rate Risk in the Banking Book (IRRBB) comprende l’insieme dei processi utilizzati per identificare, misurare, monitorare e mitigare il rischio derivante da movimenti dei tassi di interesse sulle posizioni del banking book. Il rischio nasce principalmente dai disallineamenti temporali di scadenza e riprezzamento tra attività, passività eContinuaContinua a leggere “Gestione ALM e Rischio IRRBB: il Ruolo del Portafoglio HTCS tra ΔEVE, ΔNII e Fair Value Hedge”
Archivi dei tag:Interest Rate Swap
Contratti Swap: Caratteristiche e Funzionamento
I contratti Swap sono strumenti derivati con i quali due controparti si accordano per scambiarsi flussi di cassa periodici per un arco di tempo predeterminato. Questi flussi sono calcolati su un ammontare teorico (chiamato capitale nozionale) che, solitamente, non viene scambiato fisicamente tra le parti. 1. Le Regole del Gioco: Flussi e Valore Iniziale Negli Swap, lo scambioContinuaContinua a leggere “Contratti Swap: Caratteristiche e Funzionamento”